Mercredi, la paire EUR/USD a poursuivi sa montée après s'être consolidée au-dessus du niveau de retracement de 61,8 % à 1,1594 et a clôturé au-dessus du niveau de résistance de 1,1645–1,1656. Ainsi, le mouvement haussier pourrait se poursuivre aujourd'hui vers le prochain niveau de retracement de 38,2 % à 1,1718. Une consolidation en dessous de 1,1645–1,1656 favoriserait le dollar américain et conduirait à une baisse vers le niveau de correction de 1,1594.

Le schéma des vagues sur le graphique horaire reste simple et clair. La dernière vague ascendante a dépassé le sommet de la vague précédente, tandis que la dernière vague descendante terminée n'a pas franchi le creux précédent. Par conséquent, la tendance est maintenant haussière. Les récentes données sur le marché de l'emploi, le changement de perspective de la politique monétaire de la Fed et l'agressivité renouvelée de Trump envers la Chine soutiennent tous les traders haussiers.

Mercredi, les haussiers avaient peu de raisons solides pour une nouvelle offensive. Cependant, je veux attirer l'attention des traders sur le fait que depuis le discours de Jerome Powell mardi soir, seuls les haussiers ont attaqué, tandis que le dollar ne cesse de chuter. Je ne crois pas que les commentaires de Powell aient rendu la majorité des traders beaucoup plus "dovish" concernant les perspectives de la politique monétaire du FOMC, mais son discours lui-même a peut-être agi comme un déclencheur pour le marché.

Ces dernières semaines, je me suis souvent demandé : pourquoi le dollar continue-t-il de monter alors que Donald Trump continue d'intensifier l'agression commerciale contre de nombreux pays, que la Fed est attendue pour assouplir encore davantage la politique monétaire, et que le marché du travail américain continue de s'affaiblir ? À mon avis, les haussiers détiennent toutes les cartes nécessaires pour continuer à avancer. Il semble qu'ils aient délibérément reculé un peu pour acheter l'euro et vendre le dollar à de meilleurs prix. Par conséquent, je m'attends à une nouvelle tendance haussière, qui devrait être assez durable. D'ailleurs, le gouvernement américain est toujours en situation de shutdown, et Powell comprend que des baisses de taux seront nécessaires, car le marché de l'emploi ne peut pas survivre sans elles.

Sur le graphique de 4 heures, la paire s'est consolidée en dessous de 1,1680, ce qui permet aux traders d'anticiper une poursuite de la baisse vers le niveau de retracement de 127,2 % à 1,1495. Cependant, une divergence haussière s'est formée sur l'indicateur CCI, ce qui a stoppé le déclin. Une clôture au-dessus de 1,1680 et du canal de tendance descendant favoriserait l'euro et signalerait une reprise de la tendance haussière vers le niveau de retracement de 161,8 % à 1,1854.

Rapport sur les engagements des traders (COT) :

Au cours de la dernière semaine de reporting, les traders professionnels ont clôturé 789 positions longues et ouvert 2 625 positions courtes. Le sentiment du groupe Non-commercial reste haussier, en grande partie grâce à Donald Trump, et continue de se renforcer au fil du temps. Le nombre total de contrats longs détenus par les spéculateurs s'élève désormais à 252 000, tandis que les positions courtes représentent 138 000 — soit une différence presque de deux fois.

En outre, notez le nombre de cellules vertes dans le tableau supérieur, qui indiquent des prises de position fortes sur l'euro. Dans la plupart des cas, l'intérêt pour l'euro continue de croître, tandis que l'intérêt pour le dollar diminue.

Depuis trente-trois semaines consécutives, les grands traders réduisent leurs positions courtes et augmentent leurs positions longues. Les politiques de Donald Trump restent le facteur le plus significatif pour les traders, car elles peuvent causer de nombreux problèmes structurels à long terme pour l'économie américaine. Malgré la signature de plusieurs accords commerciaux importants, de nombreux indicateurs économiques clés continuent d'afficher de la faiblesse.

Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et la zone euro :

• États-Unis – Indice d'activité des affaires de la Fed de Philadelphie (12:30 UTC)
• Zone euro – Discours de la Présidente de la BCE Christine Lagarde (16:00 UTC)

Le 16 octobre, le calendrier économique contient deux entrées, dont aucune n'est particulièrement remarquable. L'influence du contexte d'actualité sur le sentiment du marché jeudi devrait être faible.

Prévisions EUR/USD et recommandations de trading :

Des positions de vente peuvent être envisagées à la clôture sous le niveau de 1.1645–1.1656 sur le graphique horaire, avec un objectif de 1.1594. Des positions d'achat pouvaient auparavant être envisagées à la clôture au-dessus de 1.1594, avec un objectif de 1.1645–1.1656, qui a déjà été atteint. Aujourd'hui, une consolidation au-dessus de 1.1645–1.1656 permet de nouvelles transactions d'achat avec un objectif de 1.1718.

Les grilles de Fibonacci sont tracées de 1.1392 à 1.1919 sur le graphique horaire et de 1.1214 à 1.0179 sur le graphique 4 heures.