S&P500

Обзор 08.07

Рынок США: Откат на тарифах Трампа

Главные индексы США в понедельник: Доу -0.9%, NASDAQ -0.9%, S&P500 -0.8%, S&P500 6230, диапазон 5900 - 6400.

Фондовый рынок уходил на праздничные выходные, наслаждаясь фейерверком, включающим в себя лучшие, чем ожидалось, условия занятости в июне, некоторое волнение по поводу принятия «Большого, прекрасного законопроекта» Трампа и рекордные максимумы S&P 500 и Nasdaq Composite.

Однако вчера эти фейерверки погасли из-за типичного интереса к коррекции после большого роста, поскольку новости предоставили удобный повод для продажи.

В частности, президент Трамп начал рассылать письма избранной группе стран, которые столкнутся с более высокими ставками пошлин начиная с 1 августа, если лучшие условия торговли для США не будут выработаны до этого. ЕС не входил в эту группу. Япония и Южная Корея были наиболее заметными членами в этой группе, и каждая из стран столкнется со ставкой пошлин 25%. Одновременно Трамп продлил время для переговоров по тарифам с 9 июля до 1 августа.

Это не должно было быть истолковано как шок, учитывая новости, выходившие ранее по этой теме. Тем не менее это послужило явным катализатором вчерашних продаж, которые были широкомасштабными и развивались упорядоченным образом.

S&P 500 торговался вниз до области 6200, прежде чем сократить свои потери за последние 90 минут торгов.

Philadelphia Semiconductor Index (-1,9%) и Russell 2000 (-1,6%), которые были среди крупнейших победителей в последнее время, были среди крупнейших проигравших вчера.

Линия роста-падения, благоприятствовала перевесу падающим над растущими с разницей почти 4 к 1 на NYSE и с разницей почти 3 к 1 на Nasdaq, что показывает, что проигравших было предостаточно.

Девять из 11 секторов S&P 500 завершили торги на отрицательной территории.

Двумя исключениями стали секторы коммунальных услуг, ориентированных на оборону (+0,2%) и потребительских товаров первой необходимости (+0,1%).

Слабым звеном вчера стал сектор потребительских товаров второго уровня (-1,3%), на который оказал давление огромное падение Tesla (TSLA 294,11, -21,24, -6,74%).

Это падение было связано с опасениями, что Илон Маск слишком отвлечется на свой новый план по созданию новой политической партии, «Партии Америки», и сообщением The Wall Street Journal о том, что Tesla сталкивается с возросшей конкуренцией в Китае.

Другие сектора, показавшие вчера худшие результаты, включали секторы материалов (-1,0%), энергетики (-1,0%), финансов (-1,0%), услуг связи (-0,9%) и здравоохранения (-0,9%).

Акции энергетических компаний столкнулись с разочаровывающими прогнозами Shell plc на второй квартал (SHEL 69,84, -2,08, -2,89%) и решением ОПЕК+ увеличить добычу в августе на 548 000 баррелей в день по сравнению с 411 000 баррелей в день в июле.

Фьючерсы на нефть марки WTI, однако, завершили день ростом на 1,5% до $67,96 за баррель.

Отдельно казначейские облигации завершили свою сессию с потерями по всей кривой. Долгосрочные облигации понесли самые большие потери, что привело к торговле с таким уклоном кривой, который некоторые отнесут к беспокойству о том, что инфляция задержится на более высоких уровнях, и ФРС не собирается снижать ставку.

Доходность 2-летних облигаций выросла на один базисный пункт, до 3,89%, а доходность 10-летних облигаций выросла на четыре базисных пункта, до 4,39%.

Вчера не было никаких важных экономических данных по США.

С начала года:

S&P 500: +5.9% Nasdaq: +5.7% DJIA: +4.5% S&P 400: +1.2% Russell 2000: -0.7%

Энергетика: Нефть Брент 69.20 долл. - рост примерно на 1 долл. за сутки. Нефть игнорирует пока увеличение выпуска от ОПЕК.

Вывод: Возможно, мы видим начало коррекции на рынке США. Мы готовы купить в случае снижения S&P500 примерно до 6000, или на 4% ниже текущих цен.

Макаров Михаил, еще больше аналитики:

https://www.instaforthtex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov

https://www.instafincenter.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov